如何開始投資股票

要進行股票交易，您需要設定明確的投資目標，確定可以投資的金額，決定可以承受的風險，選擇與您的交易風格匹配的經紀帳戶，資金入帳並開始交易。

投資股票是隨著時間增長財富的強大方式。本初學者指南將帶您完成股票投資的基本步驟。無論您有成千上萬的資金可用，還是每週只能投資25美元，我們將幫助您開始。

主要要點

投資股票並讓您的錢為您工作是增長財富的一種方式。
投資涉及損失的可能性。不過，有降低風險的方法，但無法完全消除風險。
新投資者有許多資源可供參考專家建議。
通過以下八個基本步驟，您將學會如何設定明確的投資目標、選擇合適的股票並了解股票投資的基本知識。

八步股票投資指南

步驟1：設定明確的投資目標

首先，明確您的財務目標。明確的目標將指導您的投資決策並幫助您保持專注。考慮短期和長期目標，因為它們會影響您的投資策略。

您可能有短期目標，如購房或度假，也可能有長期目標，如確保舒適的退休生活或資助孩子的教育。您的目標取決於您的生活階段和抱負。年輕的投資者通常更專注於增長和長期財富積累，而接近退休年齡的人則更關注創造收入和資本保全。目標越具體，效果越好。

設定投資目標的提示：

明確您的目標： 與其設立模糊的目標，如「為退休儲蓄」，不如設立具體的目標，如「在50歲時累積50萬美元的退休基金」。
確定您的投資時間： 評估達到每個目標所需的時間。較長的時間範圍通常允許更積極的投資策略，而較短的時間範圍則可能需要更保守的策略。給自己更多時間，早期就不必太保守。
評估您的財務狀況： 現實地考慮您可以用來達成投資目標的金額，包括您的儲蓄、經常性收入和其他財務資源。
目標排名： 我們大多數人同時平衡幾個目標，必須根據緊迫性和重要性優先考慮儲蓄，如購房首付款、明年的婚禮費用或退休準備。例如，購房首付款可能比計劃度假更優先。
隨著生活變化而調整： 財務規劃應被視為一個動態過程，應隨著您的需求和願望的變化而發展。您可能會墜入愛河或失戀，有很多孩子或沒有孩子，或者實現您的人生工作需要搬到全國各地。定期審查和調整您的目標以應對生活變化。

在任何事業中，第一步都是最大的，但通過設立明確而具體的投資目標，您將為構建投資奠定堅實的基礎。這種清晰度將幫助您自信而有目的地導航股票市場。

步驟2：確定可以承擔的投資金額

確定可以承擔的投資金額需要清晰地評估您的財務狀況。這一步有助於確保您負責任地投資，而不會危及您的財務穩定性。

確定投資金額的提示：

審查您的收入來源： 從列出所有收入來源開始。檢查您的雇主是否提供具有稅收優惠或配套資金的投資選項，以放大您的投資。
建立緊急基金： 在投資之前，確保您有一個堅實的財務基礎。這個基金應該涵蓋幾個月的主要費用，如房貸或租金和其他基本賬單。
償還高息債務： 財務規劃師通常建議償還高息債務，如信用卡餘額。股票投資的回報不太可能超過這些債務的高息成本。因此，仔細檢查每項債務，權衡利息支付與潛在投資回報。債務可能需要優先考慮。
制定預算： 根據您的財務評估，決定您可以舒適地投資於股票的金額。您還需要知道是從一筆大額資金開始，還是隨時間逐步投入小額資金。您的預算應確保您不會動用需要用於開支的資金。

兩個關鍵點：

只投資您可以承受損失的錢。
不要為了投資而讓自己處於財務脆弱的境地。

嚴肅對待這些問題是區分投資和賭博的關鍵。

步驟3：確定您的風險承受能力

了解您的風險承受能力是投資的基石。這有助於您將舒適度與股票市場的不確定性和財務目標相結合。

評估風險承受能力的提示：

自我評估： 反思您對股票市場起伏的舒適度。您是否願意接受更高的風險以獲得更高的回報，還是更喜歡穩定性，即使這意味著最終的回報可能較少？
考慮您的投資時間： 您的風險承受能力通常取決於您的投資時間。較長的時間範圍允許更多的風險，因為您有時間從潛在的損失中恢復。較短的時間範圍通常需要更保守的投資。
評估您的財務緩衝： 評估您的財務狀況，包括儲蓄、緊急基金和其他投資。一個堅實的財務緩衝可以幫助您承擔更多風險。
將投資與風險水平對齊： 選擇與您的風險承受能力相符的股票和其他投資。例如：
- 低風險：股息股票和債券。
- 中等風險：中型和大型資本化股票、指數基金和交易所交易基金。
- 高風險：小型股、成長股和特定行業投資。
隨著時間調整： 隨著您的財務狀況和目標變化，您的風險承受能力可能會改變。定期重新評估您的風險承受能力並相應調整您的投資策略。

通過準確確定您的風險承受能力，您可以構建反映您財務目標和個人舒適度的投資組合，幫助您更安心地導航股票市場。

步驟4：確定您的投資風格

您的投資風格對您如何進行股票投資至關重要。無論您偏好主動參與還是被動策略，了解您的風格有助於您選擇合適的投資方法和工具。

每個人對金錢的關係不同。一些人喜歡主動參與，仔細研究投資組合的每個細節，而其他人則選擇放任不管，相信只要讓投資隨時間增長即可。

您的風格可能會隨時間演變，但您需要有一個起點，即使您的選擇不是一成不變的。

確定投資風格的提示：

開始自我反省，是否喜歡研究和分析股票，還是更偏好脫離投資的方式。這裡有主要選擇：

- DYI 投資： 如果您了解股票如何運作並有信心在最少指導下進入市場，自己管理交易是一種選擇。即使是DIY，也有更多和更少的主動方法：
  - 主動： 您使用經紀帳戶訪問各種投資，包括股票、債券和其他資產，並按需交易。您將設置目標並選擇買賣的時間。
  - 被動： 您使用經紀帳戶購買指數ETF和共同基金的份額。您仍控制購買哪些基金，但基金經理為您進行交易。

專業指導： 對於那些偏好更個性化方法且需要更多幫助的人，經驗豐富的經紀人或財務顧問通常是無價的。這些金融專業人士根據您的生活經歷和目標提供建議，幫助您在最有前途的股票選擇中做出決策，監控您的投資組合，並在需要時與您協商更改。

步驟4：選擇投資帳戶

您已經確定了您的目標、可以承受的風險以及您希望成為的活躍投資者的程度。現在，是時候選擇您將使用的帳戶類型了。每種帳戶都有其自身的特點、優點和缺點。此外，您選擇的帳戶類型可能會極大地影響您的稅務狀況、投資選擇和整體策略。您需要比較不同的經紀商以找到適合您的投資帳戶。

選擇投資帳戶的提示

1. 了解不同的帳戶類型

在下表中，我們列出了普通經紀帳戶、退休帳戶和管理帳戶之間的差異。您需要選擇一個適合您的帳戶。我們還列出了教育和健康儲蓄的特殊帳戶。

2. 考慮稅務影響

應稅帳戶：這是最常見的在線交易帳戶。經紀帳戶不提供稅收優惠，但沒有存款或取款限制。
稅延帳戶：傳統IRA和401(k)的供款可減少應稅收入，稅款遞延直到您提取資金為止。
免稅帳戶：Roth IRA和Roth 401(k)是以稅後資金供款，但在退休時合格的提取是免稅的。

帳戶類型比較表

帳戶類型	描述	稅務影響	主要特點
經紀帳戶	用於買賣各種投資的標準帳戶；可以是個人或聯名（共享）帳戶。基本類型是現金帳戶：您只使用帳戶中的資金購買證券。還有經驗豐富的投資者可以使用的保證金帳戶。	沒有稅收優惠；資本利得和股息需納稅。	全面控制投資，靈活的資金和取款選項。
管理帳戶	由專業顧問代為管理的帳戶。	沒有稅收優惠；資本利得和股息需納稅。	專業管理，個性化投資策略，通常費用較高。
股息再投資計劃（DRIP）帳戶	自動將股息再投資於股票的額外股份。	收到股息時需納稅。	自動再投資，複利增長，通常沒有交易費用。
退休帳戶	長期退休儲蓄帳戶，具有稅收優惠。	取決於帳戶類型；通常稅延或免稅增長。	供款限額，潛在的雇主匹配，提前取款罰款。
401(k), 403(b), 457 計劃	雇主贊助的退休帳戶。若有匹配資金，應盡量利用。	供款減少應稅收入；稅延增長。	潛在的雇主匹配（401[k] 和 403[b]）；457 計劃無提前取款罰款；供款限額。
傳統IRA	供款可扣稅的個人退休帳戶。	供款減少應稅收入；稅延增長。	年度供款限額；59.5 歲前提前取款罰款。
Roth IRA	以稅後資金供款的個人退休帳戶。	免稅增長；退休時免稅取款。	年度供款限額；無需最低分配；提前取款盈利罰款。
Roth 401(k) 計劃	以稅後供款的雇主贊助退休帳戶。	免稅增長；退休時免稅取款。	潛在的雇主匹配；供款限額；59.5 歲前提前取款罰款。
教育儲蓄帳戶（529 計劃）	用於儲蓄教育費用的帳戶。	供款不在聯邦稅中扣除；免稅增長。	用於教育費用；某些情況下享有州稅優惠；無聯邦供款限額。
健康儲蓄帳戶（HSAs）	用於醫療費用的帳戶，具有三重稅收優惠：供款可扣稅、免稅增長和免稅提取。	供款減少應稅收入；免稅增長和提取。	需要高免賠額健康計劃；供款限額；資金可結轉至下一年。

3. 評估您的投資目標

將您的投資帳戶類型與您的目標相匹配。對於長期退休儲蓄，考慮具有稅收優惠的帳戶。對於短期目標或靈活的投資，標準經紀帳戶可能更適合。

4. 仔細檢查帳戶費用、佣金和最低要求

交易佣金：這些是經紀商在您買賣證券時收取的費用。許多經紀商現在對特定投資（如股票和ETF）提供免佣金交易。
帳戶維護費：某些經紀帳戶可能會根據帳戶類型和餘額收取年度或每月維護費。
不活躍費用：如果您的帳戶在某段時間內交易活動很少或沒有，經紀商可能會收取費用。
訂閱模式：隨著Z世代和千禧一代在投資領域中佔據更大份額，財務顧問、規劃師和經紀商正在進行調整。您不必為每筆交易或特定服務支付費用，而是支付固定的月費或年費。您的訂閱可能包括免佣金交易、訪問研究工具和其他高級支持。
帳戶最低要求：近年來，由於經紀商之間的激烈競爭，許多在線經紀商已取消了帳戶最低要求，使更多投資者能夠輕鬆開始投資。如果您只有少量資金可以投資，您仍然可以開設經紀帳戶並開始交易股票。

5. 檢查額外功能

一些帳戶提供額外功能，例如自動供款、訪問財務顧問、教育資源等。選擇提供符合您偏好的功能的帳戶。

研究和分析：選擇具有強大研究工具、市場分析和教育資源的經紀商，以幫助您做出明智的決定。
用戶友好的交易平台：不應該卡頓或過於困難。最好有實時報價、先進的圖表工具和移動訪問。
客戶服務：尋找提供多種客戶支持選項的經紀商，包括電話、電子郵件、在線聊天和必要時的面對面支持。
聲譽和安全性：避免使用未受美國證券交易委員會等機構監管的平台。此外，檢查經紀商是否採用強大的安全措施，如加密和雙重身份驗證，以保護您的個人和財務信息。

6. 選擇您的經紀商

經紀商分為全方位服務、折扣和機器人顧問。好的經紀商會提供您需要的工具、資源和支持，幫助您做出明智的投資決策並有效地管理您的投資組合。

全方位服務經紀商：這些經紀商提供一系列金融服務，包括退休、醫療和教育產品的財務建議。他們可能會制定財務計劃，幫助您為大學儲蓄、準備退休、管理遺產過渡和應對其他重大生活事件。這種個性化服務解釋了他們通常較高的費用——通常是您交易價值和資產管理的一定比例。有些公司收取年度會員費。要訪問這些服務，通常需要至少投資$25,000，他們傳統上主要面向高淨值個人。
折扣經紀商：這些經紀商的准入門檻通常較低，或者根本沒有，但提供的服務通常更簡化，允許您進行個別交易（通常每筆交易收取低額或無佣金）。大多數網站和移動應用上都有教育資料。然而，他們可能有其他要求和費用。請務必檢查這些要求和費用，並查看我們的2024年初學者最佳在線經紀商。
機器人顧問：對於自動化解決方案，機器人顧問可以節省資金且需要您花費的努力很少。如果您選擇這種方式，您並不孤單。根據Charles Schwab的數據，到2025年，58%的美國人表示他們將使用某種形式的機器人顧問。他們通常提供較少的交易選擇，缺乏對長期投資經常需要的財務規劃的個人化方法。想了解更多？請參閱我們的2024年最佳機器人顧問。

步驟6：資助您的股票帳戶

在這一步，您已經選擇了一個符合您的投資目標和偏好的經紀商，或者是最方便的經紀商。您還決定是否開設現金帳戶（要求您全額支付投資）或保證金帳戶（允許您在購買證券時借款）。

一旦選擇了經紀商和帳戶類型，您就可以開設帳戶了。這需要提供您的個人信息：社會安全號碼、地址、就業詳情和財務數據。這個過程不會超過15分鐘。

現在您需要為其資金。以下是一些資助提示：

資助股票帳戶的提示

1. 選擇資金方式：

銀行轉賬：最常見的方法是直接從您的銀行帳戶轉賬資金。這可以通過電子資金轉賬或電匯進行。
支票存款：一些經紀商允許您郵寄支票以資助您的帳戶。這種方法可能需要更長時間，但如果您不希望使用電子轉賬，這是一種可行的方法。
從其他經紀商轉賬：如果您已有經紀帳戶，您可以將資產直接轉入新帳戶。這個過程被稱為ACATS轉賬，通常很簡單，但可能需要幾天完成。

2. 設置自動供款

美元成本平均法涉及在固定間隔時間內投資固定金額，無論市場走勢如何。這樣可以減少您根據短期市場新聞做出錯誤決策的風險。大多數經紀商允許您自定義自動供款的頻率和金額，使您更容易保持預算並保持在投資目標上。

3. 開始投資

一旦您確認資金已到賬（別擔心：經紀商不會讓您在資金不到賬時進行交易），就可以開始選擇最適合您投資目標的股票了。

如果您計劃頻繁交易，請查看我們的成本意識型交易者經紀商名單。

步驟7：選擇您的股票

即使是有經驗的投資者也會面臨選擇最佳股票的困難。初學者應該尋求穩定性、良好的業績記錄和穩定增長的潛力。抵制賭博高風險股票以期快速盈利的誘惑。長期投資主要是緩慢而穩定的，而不是快速和魯莽的。

以下是一些更有可能成為穩固選擇的股票類型，適合初學者：

藍籌股：這些是大型、穩健的公司股票，擁有可靠業績記錄。例如道瓊斯工業平均指數或標普500中的公司。它們通常是行業領導者，在市場波動期間提供穩定性。
股息股票：定期支付股息的公司可能是初學者的好選擇。股息為您提供定期收入，可以再投資以購買更多股票。了解如何購買股息股票以了解更多。
成長股：成長潛力越大，投資風險越高。對成長股感興趣的初學者應目標具有長期潛力的行業，如科技或醫療保健。
防禦股：這些是即使在經濟衰退期間也表現良好的行業股票，如公用事業、醫療保健和消費品。它們將為您提供市場波動的緩衝。
ETF：像股票一樣交易，這些追踪市場指數如標普500，提供即時分散投資，減少個股風險。隨著經驗的積累，您可以研究符合您投資目標的行業基金、主題基金或環境、社會和治理股票基金。

開始時採取保守的方法，專注於提供穩定性和良好業績記錄的股票或基金。這將為您提供信心和回報，讓您在投資知識增加的同時進行交易。

步驟8：學習、監控和回顧

成功的投資者每天都會發現新的技巧和策略。隨著股市的變化，保持最新狀態、返回步驟1、回顧您的目標等將是關鍵。以下是學習、監控和回顧您的帳戶以達成目標和風險承受能力的提示。

學習和監控股票的提示

廣泛且定期閱讀：閱讀可信的金融新聞網站。了解全球經濟、行業趨勢以及您投資的公司。避免那些承諾輕鬆回報或技巧的網站和書籍，這些可能會在您購買他們的課程或應用時受益。投資策略、股市基本原理和分散投資的書籍是必需的。
使用股票模擬器：這些平台允許您使用虛擬資金進行無風險的股票交易練習。它們是應用投資理論和測試策略的絕佳工具。Investopedia的模擬器完全免費使用。
了解分散投資：在這裡邁出初步步伐後，您會希望將投資分散到不同的資產類別中，以減少風險並提高回報潛力。當您準備好時，我們可以幫助您了解如何將投資組合分散到股票之外。

您現在需要監控您的股票和其他投資。定期回顧和保持知情將幫助您在必要時進行調整，以保持與您的財務目標一致。

初學者的最佳股票

選擇正確的股票可能會讓剛開始進入投資世界的人感到不知所措——您從一張白紙開始，選擇無窮無盡。以下是一些不僅適合初學者，還是許多管理自己投資組合的專家選擇的想法：

指數基金：這些不是技術上的股票，而是像股票一樣交易的基金。它們是被動管理的基金，追踪特定市場指數的表現，如標普500，這是一個由500家主要上市美國公司組成的集合。

這些可能沒有選擇股票並看到其起飛的興奮，但指數基金將初學者不實際或太昂貴的事情變得可以投資於整個池中的股票。而且它們表現良好：根據S&P指數對比主動管理基金的成績單（SPIVA），大約90%的主動管理基金在10年和15年期間未能達到標普500的回報率。

藍籌股：經典的投資建議是購買擁有穩定增長和股息支付歷史的知名大公司股票。藍籌股——得名於最高價值的撲克籌碼的傳統顏色——具有強大的品牌認可度、穩定的市場地位以及經歷經濟衰退的記錄。投資它們可以為您提供穩定性和穩定的長期回報潛力。

例如蘋果公司（AAPL），以其無處不在的技術產品和忠實的客戶群而聞名；摩根大通公司（JPM），銀行巨頭；強生公司（JNJ），醫療保健巨頭，同時擁有許多消費品製造商；以及可口可樂公司（KO），自1893年以來每年都分配股息的軟飲料製造商。

股息貴族：可口可樂公司不僅是藍籌股，還屬於一個特殊組群，這些公司連續至少25年增加和分配股息。通過投資股息貴族，初學者可以受益於收入增長的潛力並有機會再投資股息以獲得複利增長。

例如埃克森美孚公司（XOM），世界上最大的石油和天然氣公司之一，擁有穩健的現金生成歷史；寶潔公司（PG），跨國消費品公司；以及沃爾瑪公司（WMT），零售巨頭。

低波動股票：這些公司的股票歷來價格波動較小，為投資組合提供更多穩定性，並減少投資者心率的波動。它們通常屬於“防禦性行業”（經濟衰退-proof部分），如公用事業、消費必需品和醫療保健。

例如我們之前提到的公司（強生公司、可口可樂公司、寶潔公司等），以及伯克希爾哈撒韋公司（BRK.B）、百時美施貴寶公司（BMY）、杜克能源公司（DUK）和好時公司（HSY），其在金融風暴期間的穩定性表明，經濟遇到一些顛簸時對巧克力的愛並不會消失。

質量因子ETF：這些基金投資於具有穩健資產負債表、穩定增長的盈利和其他良好財務健康指標的公司。質量因子ETF採用基於規則的方法來選擇負債水平低、盈利穩定和高回報的股票。

例如，iShares MSCI USA Quality Factor ETF持有具有良好質量特徵的大中型美國股票；Invesco S&P 500 Quality ETF則專注於標普500指數中的高質量股票。

這些投資的潛在缺點是您可能無法看到風險更高的股票提供的超額增長。此外，過去的表現並不決定未來的結果。如果您的資金有限，這可能會讓人感到無趣：更謹慎的回報在您資金不多時看起來不會增加太多。

然而，再投資股息和複利增長加起來還是相當可觀的。投資不是賭博，投資而非去賭場的原因是審慎、耐心和紀律的投資是大多數投資者取得成功的方式。

我需要多少錢開始投資股票？

所需金額取決於經紀公司和您感興趣的投資。一些在線經紀商沒有最低存款要求，使您可以從少量資金開始投資。然而，個別股票的價格和某些共同基金或ETF的最低投資可能要求您有更多的初始投資。不過，現在有許多經紀商和投資選擇適合那些開始投資資金較少的人，這是十年或二十年前所沒有的。

股票基金適合初學者嗎？

包括共同基金和ETF在內的股票基金是初學者的良好選擇。它們提供分散投資，有助於將風險分散到不同的股票中，並由專業的基金經理管理。此外，股票基金允許初學者通過單一投資在廣泛的股票中投資，使開始投資變得更容易而無需選擇個別股票。在觀察您的共同基金或ETF投資隨著時間的推移表現時，您還將獲得有關這些基金持有的股票漲落的經驗，這些知識將在您以後進行投資時有所幫助。

投資的風險是什麼？

投資是一種現在投入資源以實現未來財務目標的承諾。不同資產類別和投資產品的風險水平各不相同，某些本質上比其他更具風險。始終有可能您的投資價值隨著時間不會增加。因此，投資者的一個關鍵考慮因素是如何管理風險以實現其財務目標，無論是短期還是長期。

我必須住在美國才能開設經紀帳戶嗎？

開設經紀帳戶不必住在美國。許多美國經紀公司接受國際客戶。然而，申請流程和要求將有所不同，包括需要額外的證明文件，如身份和住址證明。對於不是美國公民的人，某些投資和服務有時會受到限制，但經驗非常相似。大多數主要的美國在線經紀商都接受國際客戶。

佣金和費用如何運作？

大多數經紀商對每筆交易收取佣金。由於佣金成本，投資者通常發現限制總交易數量以避免支付額外費用是明智的。某些其他類型的投資，如交易所交易基金，可能會收取額外費用以支付基金管理成本。

總結

初學者可以用相對較少的資金開始投資股票。您需要做功課以確定您的投資目標、風險承受能力和投資股票及共同基金的成本。您還需要研究經紀商及其費用，以找到最適合您的投資風格和目標的經紀商。一旦完成，您將能夠充分利用股票在未來幾年內為您帶來的財務回報潛力。