什麼是過渡融資(Bridge Loan)？
過渡融資是一種短期貸款，用於個人或公司在獲得永久融資或償還現有義務之前使用。它允許借款人透過提供即時現金流來滿足當前的義務。過渡融資的利率相對較高，通常由某種形式的抵押品支持，例如房地產或公司庫存。
這種類型的貸款通常用於房地產，也稱為過渡融資或過橋貸款。
關鍵要點
- 過渡融資是短期融資，用於個人或公司在獲得永久融資或清除現有義務之前使用。
- 過渡融資經常用於房地產，但許多類型的業務也會使用它們。
- 房主可以使用過渡融資購買新房，等待其現有房屋出售期間。
過渡融資如何工作
過渡融資也稱為臨時融資、缺口融資或搖擺貸款，能在需要但尚未獲得資金的時候填補資金缺口。個人和公司都會使用過渡融資，放貸人可以根據不同的情況定製這些貸款。
過渡融資可以幫助房主在等待出售現有房屋的同時購買新房。借款人利用他們現有房屋的股本作為新房首付，等待現有房屋出售。
過渡融資給予房主一些額外的時間，更常見的是，一些安心感，讓他們在等待期間感到安心。然而，這些貸款的利率通常高於其他信貸工具，例如房屋淨值信用額度（HELOC）。
通常，放貸人只向具有優秀信用和低債務收入比（DTI）的借款人提供房地產過渡融資。過渡融資將兩處房屋的抵押貸款合併在一起，為買家在等待前一處房屋出售期間提供靈活性。然而，在大多數情況下，放貸人只提供相當於兩處房產合併價值80％的房地產過渡融資，這意味著借款人必須在原有房產中擁有大量房屋淨值或充足的現金儲蓄。
企業在等待長期融資時，也會使用過渡融資來覆蓋臨時的支出。例如，假設某公司正在進行一輪預計六個月內完成的股權融資。它可能選擇使用過渡融資來提供營運資金，以支付薪水、租金、電費、庫存成本和其他費用，直至融資完成。
在房地產過渡融資的情況下，尚未還清抵押貸款的人還需要支付兩筆款項：一筆是過渡融資，一筆是抵押貸款，直到舊房出售。
過渡融資的範例
當Olayan America Corp.在2016年想要購買紐約市的索尼大樓時，它從ING Capital獲得了一筆過渡融資。這筆短期貸款快速獲批，使Olayan能夠迅速完成對索尼大樓的購買。這筆貸款幫助覆蓋了購買大樓的部分成本，直到Olayan獲得更永久的長期資金。
過渡融資與傳統貸款的比較
過渡融資通常比傳統貸款的申請、批准和資金發放過程更快。然而，作為便利的交換，這些貸款的期限通常較短，利率較高，且有高額的貸款手續費。
一般來說，借款人接受這些條件是因為他們需要快速、方便地獲得資金。他們願意支付高利率，因為他們知道這是短期貸款，並計劃迅速用低利率的長期貸款來償還。此外，大多數過渡融資沒有還款罰金。
過渡融資的優點是什麼？
過渡融資提供短期現金流。例如，房主可以使用過渡融資在出售其現有房屋之前購買新房。
過渡融資的缺點是什麼？
過渡融資的利率通常高於傳統貸款。此外，如果您正在等待出售房屋且仍有抵押貸款，您將需要支付兩筆貸款的款項。
我如何才能獲得過渡融資資格？
對於房地產過渡融資，您需要擁有優秀的信用評分。放貸人也偏好低債務收入比（DTI）的借款人。
總結
過渡融資—在個人或公司獲得永久融資或清償現有義務之前使用的短期融資—通常用於住宅房地產，但許多類型的業務也會使用它們。房主可以使用過渡融資購買新房，等待其現有房屋出售期間。企業在等待長期融資時，會使用過渡融資來覆蓋臨時的支出。但是這些貸款的利率通常高於其他可用的信貸工具。