什麼是銀行評級？
銀行評級是指評級機構對銀行及儲蓄機構所分配的字母或數字評級。評級分配旨在向公眾提供關於組織信用風險和財務安全性的資訊。此外，它們還幫助銀行領導者識別機構內需解決的問題（如果有的話）。許多評級機構使用專有公式來確定評級，而其他機構則使用CAMELS系統評估金融機構。
主要要點
- 銀行評級是給予銀行及其他金融機構的字母或數字評級。
- 評級由政府機構和私人評級公司分配。
- 公眾可使用這些評級作為指引，判斷特定金融機構的財務安全性和穩定性。
- 評級基於多項因素，如銀行保留的資本數量及其資產質量，這些因素需符合行業主管機構的要求。
了解銀行評級
監管機構和信用評級機構對銀行進行評級，旨在向公眾提供關於金融機構安全性和穩定性或其債務違約風險的信息。這些評級由如聯邦存款保險公司（FDIC）等監管機構和標準普爾（S&P）、穆迪（Moody’s）及惠譽（Fitch）等信用評級機構發佈。評級通常由銀行監管機構每季度更新一次。
FDIC vs. 信用評級機構
FDIC是一個獨立的政府機構，旨在保護FDIC保險銀行存款人的資金，防止金融機構倒閉時受到損失。它定期檢查金融機構，以確保其財務安全和穩定性。其評級與信用評級機構提供的評級不同，後者關注金融機構和公司按時償還債務的能力。
CAMELS系統
政府監管機構依據CAMELS系統進行評級，這是全球用來提供金融機構財務穩定性指南的系統。CAMELS系統的字母代表資本充足率（Capital Adequacy）、資產質量（Asset Quality）、管理（Management）、收益（Earnings）、流動性（Liquidity）和敏感性（Sensitivity）。FDIC的安全和穩定評級使用1至5的評分標準，其中：
- 評級1 表示該金融機構在各方面都穩健，具備最好的基本面並能承受經濟不確定性，且基本符合法律和法規；具備最強的績效和風險管理能力。
- 評級2 表示該金融機構基本穩健，其弱點較少，業務波動應無大問題，遵法情況良好。
- 評級3 表示該機構有中等到嚴重的弱點，較難應對業務波動，合規情況不理想，需要超過正常的監管，但倒閉懸念不大。
- 評級4 表示該機構存在不安全和不穩健的操作，財務或管理存在嚴重問題，導致不理想的績效；弱點未得到解決或改善；可能存在重大違法行為，倒閉是一種可能性。
- 評級5 表示該機構存在極不安全的操作或狀況，並因此非常缺乏績效，需高度監管並立即外部援助，存在極高的需要FDIC存款保險的風險，倒閉可能極高。
信用評級如何解釋
銀行客戶和投資者可訪問信用評級機構網站，以了解其評級結構及具體評級的意義。例如，惠譽使用字母和數字進行評級。在2022年9月，它對美國銀行公司在長期發行人違約類別中給予AA-評級，在短期發行人違約類別中給予F1+評級。根據惠譽的說法，”AA評級表示違約風險極低，支付金融承諾的能力極為強大，不會顯著受可預見事件的影響。” F1+評級表示最低的違約風險和最高的履行及時支付金融承諾能力，惠譽在流動性特別強的情況下附加”+”符號。由於沒有一個評級服務是完全相同或無誤的，投資者和客戶在分析金融機構時應參考多個評級和財務指標。
CAMELS的組成部分
如上所述，許多機構使用CAMELS或類似標準對銀行進行評級。以下是CAMELS系統幫助機構檢查的內容：
- C代表資本充足率：資本充足率指的是金融機構持有的現金與主管機構要求持有的量之間的比較，機構還需遵守與利息、股息相關的指南和監管政策。
- A代表資產質量：這包括對銀行利息資產（如貸款）所涉及的信用風險評估，評級機構也會看銀行的投資組合是否適當多樣化，是否有政策限制信用風險和支持運營效率。
- M代表管理：通過審查管理團隊，機構希望了解銀行領導是否理解機構的方向，並具備在給定監管環境中的具體規劃。
- E代表收益：銀行財務報表通常比其他公司難以解讀，因其獨特的商業模式。銀行從儲蓄者那裡接受存款，並支付某些帳戶的利息；為生成收入，它將存款借給借款人，並收取利息，其收益來自支付資金和收取資金利率之間的差額。
- L代表流動性：評級考慮到流動性，即銀行擁有足夠的資產，可迅速轉換為現金，以便滿足短期財務責任，包括客戶提款。
- S代表敏感性：敏感性指的是機構對市場風險的暴露程度，例如監管機構可能會檢查銀行如何監控其信貸濃度及貸款行業。
為什麼信用評級很重要？
信用評級很重要且有用，因為它們顯示出潛在投資者在該機構發行的債務面臨的信用風險。信用評級預測了債券投資者全額和按時還款的可能性。
評級總是準確的嗎？
評級是評級機構基於對金融機構的仔細檢查所給出的前瞻性意見。因此，不能保證具有優良評級的金融機構不會違約。這是為什麼評級應僅作為投資者在進行投資前考慮的多種財務穩健指標之一。
銀行信用評級的角色是什麼？
重要的是，這些評級能為消費者和投資者提供信息和透明度。信用評級對於健康高效的資本市場至關重要。結合其他重要的財務數據，它們可以為投資者提供投資信心，從而在長期內促進持續和關鍵的經濟活動及財富積累。
總結
銀行評級是由政府機構或私人評級機構分配的，與金融機構安全和穩定相關的評分。它們旨在確保公眾擁有充分和清晰的資訊，以便他們可以開設帳戶、進行投資或貸款。